對抗美元貶值利器年金保單眉角大公開！_外匯專題

最近美國新財長葉倫在國會表示，「刻意針對匯率來謀取商業利益，是不可接受的行為」，暗示強硬對付匯率操縱國，外界預期央行縮小新台幣阻升力道。新台幣在撰稿今天（1月24日）盤中最高升抵27.95，終場在央行尾盤調節下收在28.373元，再創23年半新高。

新台幣兌美元走勢

新台幣強勢升值，投資人手上的美元越變越薄，在此大環境下，筆者曾撰寫「美元好便宜之前買貴怎麼辦？」教大家利用「加碼攤平」、「購買基金」和「美元年金保單」三大方法，讓買貴的美元發揮增值效果。

在上述三大方法中，「美元年金保單」最受回響，因為美元基金可能面臨基金淨值下滑風險，就像買股票一樣有漲有跌，但美元年金保單可固定賺取利息，在保本前提下，容易受到投資人青睞。

不過，購買美元保單也有幾點值得注意：

1. 宣告利率會隨時調整

投資人詢問銀行理專或保險業務，會發現目前購買美元年金保單的宣告利率約在每年2.75%左右，和銀行定存0.4%利率相比高出許多。但這個宣告利率會隨大環境調整，並非永遠固定不變，亦即未來大有調降利率可能性。

關於這點，投資人記得詢問銀行理專或保險業務，該份美元年金保單是否有「最低保障利率」。就筆者所知，目前保險公司的最低保障利率多為1.75%，以此利率來看，依舊比銀行定存0.4%誘人許多。

2. 躉繳年金保單占優勢

美元年金保單比定存利率高出許多，許多投資人想必相當心動，但故事還沒結束。美元年金保單的保費並不便宜，一般在20,000美元左右。繳納方式可以分為「躉繳型」和「分期型」，例如投資人可以將20,000美元用躉繳型一次繳清，或是分六年或十年分期繳清。

在美元買貴下，想利用年金保單扳回一城有兩大前提：

第一、等美元升回心目中的價格，隨時將美元換回新台幣，或是隨時動用這些美元消費；

第二、繳納給保險公司的美元可以盡早有複利滾存的效果，對抗通膨吃掉價值。

在這兩大前提下，美元年金保單躉繳型和分期型效果可謂「差很大」！

以躉繳型來說，從圖一某間保險公司年金保單，可發現若現在一次繳納20,000美元保費，在第二年滿解約就可以還本拿回20,090.99美元。若不解約便可開始享受複利滾存效果。也就是說，二年滿後，不只利率高於定存許多，若美元回升到心目中的價格，還可隨時解約把美元贖回進行消費或換回新台幣，等於利息和匯差兩頭賺。